Düsseldorf, 08. Februar 2021 – Unter Leitung ihres Frankfurter Partners Dietmar W. Helms hat die internationale Wirtschaftskanzlei Hogan Lovells ein Bankenkonsortium bei der ABS-Finanzierung des Online-Gebrauchtwagenhändlers AUTO1 in Höhe von 485 Millionen Euro beraten.

Im Zuge seines Börsengangs im Februar hat das Unternehmen eine neuartige Verbriefung vorgenommen. Es wurden nicht wie üblich Forderungen, sondern gebrauchte Fahrzeuge in neun Ländern verbrieft. Das Finanzierungsvolumen teilt sich auf in 400 Millionen Euro Senior Notes, 35 Millionen Euro Mezzanine Notes und 50 Millionen Euro Junior Notes. Die Erlöse aus den Schuldverschreibungen sollen zur Finanzierung des Inventars in ganz Europa verwendet werden, um die Fahrzeugauswahl für Groß- und Einzelhandelskunden zu verbessern.

Crédit Agricole Corporate and Investment Bank fungierte als Lead Arranger, während Barclays, BNP Paribas, Citi, Deutsche Bank, Goldman Sachs, HSBC, Intermediate Capital Group und Royal Bank of Canada als Noteholder beteiligt waren.

Die AUTO1 Group wurde 2012 von Christian Bertermann und Hakan Koç gegründet und hat seinen Firmensitz in Berlin. Das Unternehmen beschäftigt 4.000 Mitarbeiter in 30 Ländern und spezialisiert sich auf den digitalen Gebrauchtwagenhandel. Im deutschen Markt ist vor allem die Online-Ankaufsplattform „wirkaufendeinauto.de“ bekannt.

Die Transaktion war besonders komplex unter Beteiligung sehr unterschiedlicher Jurisdiktionen. Hogan Lovells hat das Bankenkonsortium bei allen vertragsrechtlichen, steuerrechtlichen und regulatorischen Angelegenheiten der Verbriefung beraten.

Hogan Lovells Team für die Banken

Frankfurt

Dr. Dietmar W. Helms (Partner, Federführung), Bianca Engelmann (Partner), Anna Rogge (Senior Associate), Dr. Fugui Tan (Senior Foreign Associate) (alle Gesellschafts- und Finanzrecht)

Düsseldorf

Dr. Heiko Gemmel (Partner), Anne-Svenja de Kiff (Counsel) (beide Gesellschafts- und Finanzrecht)

München

Dr. Florian Putzka (Senior Projects Associate, Gesellschafts- und Finanzrecht)

Amsterdam

Robert Masman (Partner), Jan de Snaijer (Partner), Alexander Fortuin (Counsel), Dylan Goedegebuure (Counsel), Yvette Voermans (Associate) (alle Gesellschafts- und Finanzrecht), Maria Benbrahim (Counsel, Prozessführung, Schiedsgerichtsbarkeit und Arbeitsrecht)

London

Julian Craughan (Partner), Dennis Dillon (Partner), Emma Burrel (Associate) (alle Gesellschafts- und Finanzrecht

Paris

Sharon Lewis (Partner), Marie-Agnès Guillemare (Senior Associate), Alisa Davies (Senior Associate) (alle Gesellschafts- und Finanzrecht)

Rom

Serena Pietrosanti (Counsel), Giulia Arenaccio (Counsel), Maria Cristina Conte (Senior Associate) (alle Gesellschafts- und Finanzrecht)

Madrid

Jose Luis Vázquez (Partner, Gesellschafts- und Finanzrecht)

Warschau

Mateusz Dereszynski (Senior Associate, Gesellschafts- und Finanzrecht)