Hogan Lovells berät Enpal bei erster öffentlichen Verbriefung von Solarkrediten auf europäischer Ebene

Unter Leitung des Partners Dr. Dietmar Helms und Counsels Sebastian Oebels hat die globale Wirtschaftskanzlei Hogan Lovells die Enpal B.V. bei der ersten öffentlichen Verbriefung von Solarkrediten in Europa beraten. Diese Transaktion stellt gleichzeitig die erste deutsche Verbriefung dar, bei der eine Tranche (Class A1 Notes) direkt durch eine Garantie des Europäischen Investitionsfonds (EIF) abgesichert ist, und verdeutlicht Enpals Engagement bei der Finanzierung erneuerbarer Energien.

Die Verbriefung umfasst ein Portfolio von Forderungen in Höhe von 240 Millionen Euro, das sich aus Kaufvereinbarungen für Solaranlagen ergibt. Der Deal entspricht außerdem den ICMA Green Bond Principles und wurde durch ein unabhängiges Second-Party-Opinion-Gutachten geprüft, was ihn zu einer der wenigen grünen Verbriefungen auf dem Markt macht. Die direkte Investition der Europäischen Investitionsbank (EIB) in die Class A2 Notes unterstreicht zusätzlich die Relevanz des Projekts für die Förderung nachhaltiger Finanzierungen.

Es werden alle Kriterien einer STS-Transaktion (Simple, Transparent, and Standardized) erfüllt, wobei alle Wertpapierklassen über die Luxemburger Börse abgewickelt und gelistet werden.

Dr. Dietmar Helms und sein Team haben umfassend zu allen rechtlichen Aspekten dieser Transaktion beraten.

Hogan Lovells Team für Enpal B.V.

Frankfurt

Dr. Dietmar Helms (Partner), Sebastian Oebels (Counsel), Anna Rogge (Counsel), Sandra Reinecke (Associate), Svenja Schiefer (Project-Associate), Alexander Peters (Project-Associate) (alle Kapitalmarktrecht);

Düsseldorf

Dr. Heiko Gemmel (Partner), Vanessa Rinus (Senior Associate) (beide Steuerrecht);

Amsterdam

Robert Masman (Partner), Viney Akshaykumar Moerliesing (Associate), Daniel De Bruijn (Junior Associate) (alle Kapitalmarktrecht);

Paris

Sharon Lewis (Partner), Ailsa Davies (Counsel), Joanna Veitch (Associate) (alle Kapitalmarktrecht);

Luxemburg

Ariane Mehrshahi Marks (Partner), Gérard Neiens (Partner), Jean-Philippe Monmousseau (Counsel), Agnes Merz (Senior Associate), Carla Valdés Cortés (Associate), Martina Benackova (Associate), Michèle Aké (Associate) (alle Kapitalmarktrecht).