Linklaters Oppenhoff & Rädler

Ein Team von Linklaters Oppenhoff & Rädler beriet dabei die Hannover Finance (Luxembourg) S.A. als Emittentin und die Hannover Rückversicherung AG als Garantin.

Hannover Finance (Luxembourg) S.A. begab nachrangige nichtkumulative Schuldverschreibungen ohne feste Laufzeit im Gesamtnennbetrag von EUR 500 Mio., die von der Hannover Rückversicherung AG auf nachrangiger Basis garantiert werden.

Im Zuge der Begebung der neuen Anleihe wurde den Inhabern von nachrangigen Schuldverschreibungen von 2001/2031 der Hannover Finance (Luxembourg) S.A. über EUR 350 Mio. ein Umtauschangebot in die neue Anleihe unterbreitet. Im Rahmen des Umtauschangebots wurden alte Schuldverschreibungen im Gesamtnennbetrag von EUR 211,85 Mio. zum Umtausch eingereicht, was zirka 240,5 Mio. EUR der neuen Anleihe enspricht. Die Barkomponente der neuen Anleihe von EUR 259,5 Mio. wurde von J.P. Morgan vorwiegend bei institutionellen Investoren in Europa platziert.

Die Anleihe wird von den Ratingagenturen und der Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (BaFin) als hybride nachrangige Eigenmittel anerkannt.

Das Linklaters Team unter Leitung von Peter Waltz umfasste außerdem u.a. Oliver Dreher, Patrick Scholl (Frankfurt), Janine Biver, Stéphane Braun, Paul Tulcinsky und Jean Yves Lhommel (Luxemburg).

Kontakt: Jörg Overbeck, 0221/2091-821, joerg.overbeck@linklaters.com