Frankfurt, 06. November 2024 – White & Case LLP hat die Adler Group S.A. (Adler Group) bei der Veräußerung ihrer, durch die Adler Real Estate GmbH gehaltenen, 62,78%igen Beteiligung an der Brack Capital Properties N.V. (BCP) an die LEG Immobilien SE (LEG) für €219,3 Millionen beraten.

Die Transaktion wird in einem zweistufigen Closing-Verfahren abgewickelt, bei dem die erste Tranche in Höhe von 52,68% des Aktienkapitals voraussichtlich in der ersten Januarwoche 2025 übertragen wird. Die Abwicklung der zweiten Tranche über die verbleibenden 10,10% des Aktienkapitals wird voraussichtlich am 1. Januar 2026 erfolgen. Durch den Nettoerlös wird die Bilanz der Adler Group weiter stabilisiert und der erneuerte Business Plan untermauert.

Die Adler Group verwaltet rund 25.000 Wohneinheiten, deren Großteil in Berlin und Nordrhein-Westfalen gelegen ist.

Das Gesamtportfolio von BCP umfasst heute 9.101 Wohneinheiten in Nordrhein-Westfalen, Hannover, Bremen und Kiel sowie im Osten Deutschlands um Leipzig, Magdeburg und Halle. Darüber hinaus besitzt BCP die Entwicklungsprojekte Grafenberg und Gerresheim, die zusammen eine Fläche von ca. 200.000 Quadratmetern umfassen und das Potenzial für die Entwicklung von ca. 1.650 Wohnungen bieten.

Das White & Case Team, das bei der Transaktion beriet, stand unter Federführung der Partner Andreas Lischka (Debt Finance) und Stefan Bressler (Corporate) und umfasste die Partner Roger Kiem (Corporate), Gernot Wagner, Rebecca Emory, Yannick Adler (alle Capital Markets), Bodo Bender (Tax), Local Partner Alisa Preissler (Tax) und Markus Fischer (Debt Finance) und die Associates Tobias Zündorf, Moritz Schneider, Maximilian Eichhorn, Pia Berger (alle Corporate), Lina Fiedler (Debt Finance) und Markus Stelzig (Capital Markets).

Adler Group, Inhouse: Florian Sitta (General Counsel), Colleen Yorke (Capital Markets), Sabine Janson, Kristin Stephan (beide Corporate), Steffen Dreß (Insurance).